キャッシュ比率

キャッシュ比率は、企業が最も流動性の高い資産（現金および現金同等物）のみを使用して短期負債をカバーする能力を測定する財務流動性比率です。

キャッシュ比率の理解

キャッシュ比率は、企業の財務健全性、特に流動性の状況を評価するために使用されます。これは、企業が在庫や売掛金の販売に依存せずに、現在の負債を返済できるかどうかを示します。

キャッシュ比率の構成要素

キャッシュ比率は、以下の構成要素を使用して計算されます：

• 現金：これは、手元にある実際の現金や、すぐにアクセスできる当座預金を含みます。
• 現金同等物：これらは、リスクの少ない価格変動で迅速に現金に転換できる短期の流動性の高い投資です。
• 流動負債：これらは、会社が1年以内に清算する必要がある義務であり、買掛金、短期借入金、その他の発生費用が含まれます。

キャッシュ比率の公式

キャッシュ比率を計算するための公式は次のとおりです：

キャッシュ比率 = (現金 + 現金同等物) / 流動負債

計算例

キャッシュ比率の計算方法を示すために、次の例を考えます：

• 現金: $50,000
• 現金同等物: $20,000
• 流動負債: $100,000

これらの値を公式にそのまま代入すると：

キャッシュ比率 = ($50,000 + $20,000) / $100,000

これにより：

キャッシュ比率 = $70,000 / $100,000 = 0.7

キャッシュ比率の解釈

キャッシュ比率が：

• 1未満：企業が短期負債をカバーするための十分な現金および現金同等物を持っていないことを示します。
• 1に等しい：企業が現在の負債をカバーするのに十分な流動資産を持っていることを示唆しています。
• 1より大きい：企業が短期的な義務をカバーするために必要な以上の現金を持っていることを意味し、強い流動性の状態を示しています。

キャッシュ比率は流動性の保守的な指標であり、短期的なリスクエクスポージャーに関する洞察を提供します。ただし、包括的な分析のために、現在比率や速動比率などの他の流動性比率とともに使用するべきです。